Инвестиции в оборотный капитал

Потребность в инвестициях в оборотный капитал складывается из суммы финансовых ресурсов, необходимых для:

· финансирования закупки запасов материалов;

· финансирования текущей деятельности в первые месяцы работы.

Потребность в дополнительном финансировании оборотного капитала возникает в первые 9 месяцев реализации проекта, до момента пока поступления от торговой деятельности не начнут превосходить текущие затраты и затраты на оплату финансовых издержек.

Как было указано в разделе 4.2 настоящего бизнес-плана, коммерческую деятельность предполагается строить исходя из заключения с поставщиками договоров поставки сырья и материалов для производства запасов готовой продукции. Потребность в финансировании создания запасов таких товаров в первые месяцы оценивается в 240 тыс. руб.

Затраты по основной деятельности в первые месяцы реализации проекта составят 105,7 тыс. руб., в том числе текущие расходы – 116,5 тыс. руб., расчеты с бюджетом – 43,3 тыс. рб

Таким образом, общая потребность в инвестициях в оборотный капитал составит 250,7 тыс. руб.

 

Таблица 15. Потребность в финансировании оборотного капитала

Наименование показателей	Сумма	Значения по месяцам реализации проекта
		1	2	3	4	5	6	7	8	9
Закупка запасов товаров	240,0	0,0	0,0	0,0	0,0	70,0	55,0	55,0	55,0	5,0
Финансирование основной деятельности	10,7	0,3	0,7	0,6	0,6	0,5	5,8	4,8	0,2	-2,8
СУММА	250,7	0,3	0,8	1,5	3,2	70,5	60,8	59,8	55,2	2,2

 

Общая потребность в финансировании

Таким образом, общая потребность в финансировании составит 1 253,775 тыс. руб. (Таблица 16, Рисунок 88).

Таблица 16. Общая потребность в финансировании проекта создания предприятия

Наименование показателей	Сумма	Значения по месяцам реализации проекта
		1	2	3	4	5	6	7	8	9
Финансировании организационных мероприятий	2,4	0,4	0,0	0,0	2,0	0,0	0,0	0,0	0,0	0,0
Финансирование проектных работ, капитальных вложений и прочих работ некапитального характера	971,675	426,25	426,25	101,0	17,6757	0,0	0,0	0,0	0,0	0,0
Финансирование организационно-подготовительных работ по открытию предприятия	29,0	0,0	8,0	8,0	9,0	4,0	0,0	0,0	0,0	0,0
Инвестиции в оборотный капитал	250,7	0,3	0,8	1,5	3,2	70,5	60,8	59,8	55,2	2,2
СУММА	1253,775	426,95	435,05	110,5	31,875	74,5	60,8	59,8	55,2	2,2

 

Источники финансирования

 

Финансирование проекта предусмотрено производить за счет собственных средств.

 

Собственные средства

Собственные средства будут направлены на финансирование работ прединвестиционной и инвестиционной стадий (подготовительные работы, разработка бизнес плана, закупка оборудования и сырья).

Общий собственный инвестированный капитал составит 1 243,1 тыс. руб.

 

14.4  Налоговый план

 

Налоговый план составлен на основании действующего законодательства.

Налогоплательщики, выбравшие в качестве объекта налогообложения доходы, по итогам каждого отчетного периода исчисляют сумму авансового платежа по налогу, исходя из ставки налога и фактически полученных доходов, рассчитанных нарастающим итогом с начала налогового периода до окончания соответственно первого квартала, полугодия, девяти месяцев с учетом ранее исчисленных сумм авансовых платежей по налогу.

План прибыли

 

Данный блок, представляющий собой расчет прибылей и убытков, составлен в формате, близком к общераспространенной бухгалтерской форме №2. Настоящий план предназначен для ведения учета доходов и расходов, финансовых результатов (прибыли) и рентабельности предприятия за плановый период, а также учета и анализа.

Общие доходы при запланированном объёме производства и размере комиссии (Раздел 7) составят 49 500 тыс. руб./год.

Объем доходов за рассматриваемый период (1,5 года) составит 19 800 тыс. руб.

Общий объем прибыли от реализации после выхода предприятия на запланированный объем производства составит 1 100 тыс. руб ./ мес., при этом чистая прибыль – 983,5 тыс. руб./мес.

Общий объем прибыли от реализации за период расчета (1,5 года), полученной проектом составит 19 800 тыс. руб., при этом чистая прибыль – 17 703,0 тыс. долл.,

Детальный прогноз прибыли приведен в Приложении №1.

Важнейшим показателем, характеризующим прибыльность деятельности является простая норма прибыли.

Простая норма прибыли – соотношение чистой прибыли и чистого объема производства определяется на основе данных отчета о прибылях и убытках за рассматриваемый период и рассчитывается путем деления показателя чистой прибыли на чистый объем производства. Простая норма прибыли отражает ту часть денежных поступлений, которая реально остается в распоряжении предприятия (организации) с каждого рубля продаж.

Для данного инвестиционного проекта простая норма прибыли составляет 89,4%.

 

Движение денежных средств

 

Анализ движения денежных средств производится с целью определения потребности в денежных средствах, источников их поступлений и направлений использования.

Анализ потоков денежных средств рассмотрен по двум видам деятельности: основной и инвестиционной.

Основная деятельность включает поступление и расходование денежных средств, обеспечивающих выполнение основных производственно-коммерческих функций.

Поступления от основной деятельности формируют суммы комиссии по реализуемому продукту.

В расходы от основной деятельности, помимо текущих затрат на эксплуатацию производства, приведенных в разделе 8, и налоговых платежей, включены расходы на закупку сырья для выпуска запасов несъёмной опалубки на склад.

Инвестиционная деятельность включает использование денежных средств, связанных с приобретением долгосрочных активов.

Планируется, что после выхода предприятия на максимальный объем производства, размер чистых поступлений составит 983,5 тыс. руб./мес. (11 802 тыс. руб./год).

Расчет потока движения денежных средств на весь период расчета (1,5 года) приведен ниже (18).

 

Таблица 18. План движения денежных средств (за весь период расчета 1,5 года)

Наименование показателей	Значение, тыс. руб.
	за весь период расчета (1.5 года)	после выхода предприятия на максимальный объем производства
Поступление денежных средств	21 043,1	1 100,0
в том числе:
1. Собственные инвестиции	1 243,1	0,0
3. Доходы от текущей деятельности	19 800,0	1 100,0
	0,0
4. Прочие доходы	0,0	0,0
Расходование денежных средств	4 449,5	60,7
в том числе:
1. Расходы по созданию предприятия	1536,875	31,4
в том числе:
2.1.1. Организационные мероприятия	43,2	2,4
2.1.2. Капитальные затраты	971,675	0,0
2.1.3. Организационно-подготовительные работ по открытию предприятия	522,0	29,0
2. Расходы по основной деятельности	2 912,6	126,5
в том числе:
2.1.1. Формирование запасов	240,0	0,0
2.1.2. Текущие расходы	2097,0	126,5
2.1.3. Расчеты с бюджетом	575,6	0,0
Баланс денежных средств	16 593,6	942,1

 

 

15.