Методы анализа показателей оборачиваемости кредита

Уровень возвратности кредитов при этом равен 1 (коэффи­циент невозвратности).

Анализ показателей оборачиваемости кредита в динамике дополняется исчислением темпов роста, прироста, абсолютного прироста, а также приемами индексного разложения. Рассмот­рим систему индексов длительности пользования кредитом пе­ременного и постоянного составов. Индекс длительности пользо­вания кредитом переменного состава (его еще называют индек­сом средней длительности пользования кредитом) вычисляется по формуле:

. Поскольку где m — однодневный оборот по погашению кредита,

постольку формулу индекса переменного состава можно запи­сать следующим образом:

К = t * т, следовательно, формула преобразуется:

В данном индексе меняются две величины (t и т), поэтому он относится к индексам пере менного состава и измеряет влия ние двух факторов:

1) длительности пользования кредитом отдельных единиц совокупности;

2) удельного веса однодневного оборота по погашению от­дельных частей совокупности в общей его величине по всей со­вокупности.

Для выявления влияния только длительности пользования кредитом исчисляют индекс постоянного состава:

Влияние структурных изменений в составе однодневного обо­рота по погашению на среднюю длительность пользования кре­дитом исчисляется с помощью индекса структурных сдвигов:

Дальнейшим расширением анализа кредитных вложений является оценка их эффективности, которая проводится с по­мощью показателя выпуска или прироста выпуска продукции в расчете на 1 руб. кредитных вложений: Э = Q/К, где Э — уровень эффективности; Q — годовой выпуск (прирост) продукции (прибыли); К — размер выданного кредита.

Изданной формулы вытекает, что выпуск (прирост) продук­ции (прибыли) прямо пропорционален росту объема кредита и его эффективности: Q = Э*K.

Для сравнения эффективности кредитования двух произ­водств или отраслей можно воспользоваться формулами приро­ста выпуска продукции (прибыли) в одной отрасли по сравне­нию с другой:

а) за счет изменений эффективности кредита: Qэ = (Э₁ – Э₀)К₁

б) за счет изменения размера кредита: Qк = (К₁ –К₀)Э₀

Краткосрочные кредиты в основном предоставляются на вос­полнение временного недостатка собственных оборотных средств, поэтому анализ их оборачиваемости проводится в связи с сово­купной оборачиваемостью оборотных средств. Эту связь можно представить следующим соотношением: О = К* n'*d, где О — совокупная оборачиваемость оборотных средств, равная отноше­нию объема валового национального продукта (ВНП) (или отрасли) к средним остаткам оборотных средств (О = ВНП/ОСср);

К — размер ВНП (отрасли) на 1 руб. выданных краткосрочных ссуд (К = ВНП/О_в)

п' — число оборотов краткосрочных ссуд, исчисленных по данным оборота по выдаче (п'=О_в/К ), d — доля краткосрочных ссуд в общей величине оборотных средств (d = Кср/ОСср).

Исходя из формулы можно сказать, что увеличению совокупной оборачиваемости оборотных средств (О) будут спо­собствовать:

а) рост объема ВНП на 1 руб. выданных краткосрочных ссуд (К);

б) повышение числа оборотов краткосрочных ссуд, исчис­ленных по данным оборота по выдаче, п';

в) увеличение доли краткосрочных кредитов в общем объеме оборотных средств, d.