Основ.цели инвестиц.деятельности банка. Инвестиц.политика банка.

Инвестиционные операции банка – деятельность банка по вложению (инвестированию) денежных и иных его резервов в ценные бумаги, недвижимость, уставные фонды предприятий, коллекции, драгоценные металлы и иные объекты вложений, рыночная стоимость которых способна расти и приносить банку доход в форме процентов, дивидендов, прибыли от перепродажи и других прямых и косвенных доходов.

Назначение инвестиционных операций:

· расширение и диверсификация доходной базы банка;

· повышение финансовой устойчивости и понижение общего риска банка за счет расширения видов деятельности, которые поддерживает банк;

· обеспечение присутствия банка на наиболее динамичных рынках (в первую очередь, фондовом рынке), удержание рыночной ниши;

· расширение клиентской и ресурсной базы, видов услуг, оказываемых клиентам посредством создания дочерних финансовых институтов;

· усиление влияния на клиентов (через контроль их ценных бумаг).

. Инвестиционная политика банка

Любые инвестиции связаны с инвестиционной деятельностью банка, которая представляет собой процесс обоснования и реализации наиболее эффективных форм вложений капитала, направленных на расширение экономического потенциала банка.

Для осуществления инвестиционной деятельности банки вырабатывают инвестиционную политику. Эта политика является частью стратегии развития банка и общей политики управления прибылью. Она заключается в выборе и реализации наиболее эффективных форм вложения капитала с целью расширения объема операционной деятельности и формирования инвестиционной прибыли.

Под инвестиционной политикой банков понимается совокупность мероприятий, направленных на разработку и реализацию стратегии по управлению портфелем инвестиций, достижение оптимального сочетания прямых и портфельных инвестиций в целях обеспечения нормальной деятельности, увеличения прибыльности операций, поддержания допустимого уровня их рискованности и ликвидности баланса.

Она разрабатывается руководством банка (возможно, совместно с консультирующим его по этим вопросам учреждением).

Для реализации инвестиционной политики банками разрабатывается инвестиционная программа, которая представляет собой совокупность реальных инвестиционных проектов, сгруппированных по отраслевым, региональным и привлекательным для инвестиций (инвестиционная привлекательность) признакам. Программа представляет собой единый объект управления.

К факторам, влияющим на инвестиции банка, их масштабы и выбор инвестиционной политики, относят следующие:

1. Этап жизненного цикла банка: этап создания, быстрого роста, устойчивого роста и стабилизации, замедленного роста и постепенного прекращения деятельности. На первом и последнем этапах банк имеет наименее благоприятные возможности для инвестиционной деятельности;

2. Общий тип поведения и политики банка на рынке: консервативный, умеренный, агрессивный тип поведения, виды и масштабность целей, которые ставит перед собой банк, его специализация;

3. Размеры банка и масштабность сети его отделений: страновая, региональная, межрегиональная сеть;

4. Готовность банка идти на значительные затраты, не приносящие прибыли в ближайшем будущем: инвестиционные операции требуют дорогостоящего ресурсного и информационного обеспечения.

В своей инвестиционной политике банк может выбирать различные ее виды в зависимости от факторов и ограничений, влияющих на инвестиционную деятельность банка.

Выделяют следующие виды инвестиционной политики:

ü Практически отсутствие инвестиций;

ü Консервативная инвестиционная политика;

ü Компромиссная (умеренная) инвестиционная политика;

ü Агрессивная инвестиционная политика.

Консервативная инвестиционная политика - вариант политики инвестиционной деятельности банка, приоритетной целью которой является минимизация уровня инвестиционного риска. При осуществлении такой политики инвестор не стремится ни к максимизации уровня текущей прибыльности инвестиций, ни к максимизации темпов роста капитала.

Компромиссная (умеренная) инвестиционная политика - вариант инвестиционной политики, направленной на выбор таких объектов инвестирования, по которым уровни прибыльности и риска в наибольшей степени приближены к среднерыночным.

Агрессивная инвестиционная политика - политика, направленная на выбор таких объектов инвестирования, по которым уровни прибыльности и риска значительно выше среднерыночных. Этой политики придерживаются крупные банки, имеющие большой портфель инвестиционных бумаг и стремящиеся к получению максимального дохода от этого портфеля. Этот метод требует значительных средств, так как он связан с большой активностью на рынке ценных бумаг, при которой необходимо использовать экспертные оценки и прогнозы состояния рынка ценных бумаг и экономики в целом.